Negocios internacionales

¿Qué es la planificación fiscal?

La planificación fiscal consiste en organizar las operaciones de una empresa de modo que se minimicen los impuestos respetando estrictamente la legislación aplicable. El objetivo no es eludir el impuesto, sino identificar oportunidades lícitas de reducir la carga fiscal, optimizar los flujos financieros y sostener el crecimiento de la empresa.

Se distingue de la optimización fiscal agresiva y de los montajes artificiales, que las administraciones tributarias combaten activamente mediante normas antiabuso y procedimientos de regularización.

La frontera entre la planificación legítima y los montajes abusivos la fija la ley. El Código de Procedimientos Fiscales francés (LPF) permite a la Administración tributaria descartar, por inoponibles frente a ella, los actos constitutivos de abuso de derecho (abus de droit): actos ficticios o actos que persiguen una finalidad exclusivamente fiscal. Desde 2020, el LPF ha extendido este mecanismo a los montajes cuya finalidad es principalmente (y ya no exclusivamente) fiscal. El dominio de estas dos normas antiabuso, y de la jurisprudencia del Conseil d'État que las interpreta, es la base de toda estrategia fiscal duradera.

Lo que está en juego en la planificación fiscal

La fiscalidad incide directamente en la rentabilidad y la competitividad de la empresa. Una estrategia fiscal mal diseñada puede generar costes adicionales, exponer a la empresa a sanciones y complicar la gestión de los flujos financieros. Por el contrario, una planificación fiscal rigurosa favorece la toma de decisiones informadas, optimiza la gestión de la tesorería y sostiene los proyectos de inversión y de expansión.

Para las empresas que realizan operaciones transfronterizas, la planificación fiscal reviste una importancia particular. Permite orientarse entre las distintas legislaciones locales, evitar la doble imposición y optimizar los costes vinculados a los flujos financieros internacionales.

Las etapas clave de una planificación fiscal eficaz

Analizar la situación e identificar las palancas

La primera etapa consiste en analizar la situación fiscal y financiera de la empresa, teniendo en cuenta sus actividades, su forma jurídica y su funcionamiento diario.

Este análisis identifica los regímenes realmente utilizables en cada caso: la consolidación fiscal francesa (intégration fiscale), el régimen matriz-filial, las operaciones de aportación y posterior venta con diferimiento de la tributación (apport-cession), el pacte Dutreil (régimen francés que facilita la transmisión de empresas familiares), el régimen IP Box para las rentas de la propiedad industrial, la compensación de bases imponibles negativas, la deducción de los gastos financieros dentro de los límites legales y, según los casos, regímenes de incentivo sectoriales (mecenazgo empresarial, estatuto de empresa joven innovadora (jeune entreprise innovante, JEI), zonas francas urbanas).

Estructurar las operaciones

Sobre la base de este análisis, MOSAIK le asesora sobre la estructura mejor adaptada a sus objetivos: elección de la forma societaria, organización de los flujos financieros, estructuración de las operaciones de crecimiento externo y optimización de los mecanismos de retribución de los directivos.

Seguimiento y ajuste continuos

La legislación fiscal cambia constantemente, y también lo hace la actividad de la empresa. Una planificación fiscal eficaz se apoya en un seguimiento regular y en una adaptación continua a los cambios normativos. Esta vigilancia mantiene el cumplimiento, anticipa los riesgos y permite aprovechar las medidas fiscales más recientes.

Pilar Dos: la nueva arquitectura de la fiscalidad de los grupos

El Pilar Dos del acuerdo OCDE / G20 sobre la tributación mínima global, transpuesto al derecho francés por la Ley de Presupuestos para 2024, obliga a los grupos con una cifra de negocios consolidada superior a 750 millones de euros a soportar un tipo impositivo efectivo mínimo del 15 por ciento en cada jurisdicción en la que operen. El régimen se articula en torno a tres mecanismos complementarios: el impuesto complementario nacional admisible (QDMTT), la regla de inclusión de rentas (IIR) y la regla de beneficios insuficientemente gravados (UTPR). Para los grupos afectados, la planificación fiscal cambia de naturaleza: ya no se trata de minimizar el tipo efectivo, sino de cartografiar su impacto país por país, anticipar las jurisdicciones en las que se devengará el impuesto complementario y preparar la declaración informativa GloBE (GIR), exigible en los 18 meses siguientes al cierre del primer ejercicio afectado.

MOSAIK realiza estos análisis para sus clientes como un único equipo integrado (fiscalidad francesa, convenios bilaterales, derecho de las jurisdicciones de operación) y coordina con los equipos financieros la implantación del marco de cumplimiento del Pilar Dos.

Los riesgos de una planificación fiscal inadecuada

Una planificación fiscal inadecuada puede tener consecuencias importantes:

• Regularizaciones y sanciones fiscales: la escala sancionadora del Código General de Impuestos francés (CGI) está estrictamente graduada. Una planificación mal documentada expone al contribuyente a la calificación más gravosa, y la Administración tributaria dispone de un plazo de regularización ampliado (hasta 10 años) para los activos no declarados situados en el extranjero;
• Costes imprevistos: los errores en la estructuración de las operaciones internacionales pueden generar cargas fiscales no anticipadas;
• Riesgo reputacional: una mala gestión fiscal puede minar la confianza de los inversores y de los socios comerciales;
• Bloqueos operativos: las estructuras mal concebidas desde el punto de vista fiscal pueden complicar posteriores levantamientos de fondos o transmisiones.

Family offices y planificación patrimonial internacional

Para los empresarios y las familias con patrimonios significativos, la planificación fiscal va más allá de los meros flujos operativos: estructuración de holdings familiares, coordinación entre el impuesto sobre sociedades y el impuesto sobre la renta de las personas físicas, preparación de la transmisión de la empresa mediante el pacte Dutreil, optimización del impuesto francés sobre el patrimonio inmobiliario (IFI), gestión de las plusvalías latentes en caso de expatriación (exit tax) y estructuración de fundaciones o trusts para sucesiones internacionales. El triángulo de MOSAIK entre París, Ciudad de México y Hong Kong resulta especialmente adecuado para familias con vínculos franco-latinoamericanos o franco-asiáticos, cuyas cuestiones sucesorias y fiscales abarcan varios ordenamientos jurídicos.

Los servicios de planificación fiscal de MOSAIK

Nuestra práctica moviliza todo el instrumental del abogado fiscalista: la consulta vinculante general (artículo L. 80 B del LPF) para asegurar una operación antes de su realización, las consultas específicas (crédito fiscal por investigación, mecenazgo, abuso de derecho, estatuto JEI, plusvalías de transmisión), los acuerdos previos de valoración de precios de transferencia (APA), las solicitudes de transacción y los procedimientos de regularización voluntaria. Este instrumental, a menudo infrautilizado, permite obtener una posición formal y vinculante de la Administración tributaria y transformar una zona de incertidumbre jurídica en certeza documentada.

La práctica fiscal de MOSAIK combina dos perfiles complementarios: Jonathan Boudet, abogado fiscalista con una sólida experiencia en fiscalidad de sociedades francesa y en contencioso tributario, e Izzat-Begum B. RAJAN, que ha ejercido durante cerca de 25 años funciones de dirección fiscal en grupos internacionales (Maersk, AKDN, EY Equity Partner) y asesora hoy a gobiernos y a la Unión Europea sobre la fiscalidad de los activos digitales. Esta combinación de un profesional francés con una experiencia corporativa internacional ofrece a nuestros clientes una lectura a la vez técnica y estratégica de sus decisiones fiscales.

Preguntas frecuentes

¿Protege realmente una consulta vinculante frente a una regularización posterior?

Sí, en las estrictas condiciones del artículo L. 80 B del Código de Procedimientos Fiscales francés (Livre des procédures fiscales, LPF): una presentación completa y de buena fe de la situación, la ausencia de cambios en los hechos y la aplicación del régimen tal y como fue expuesto. La posición adoptada por la Administración tributaria le resulta entonces vinculante y protege frente a cualquier cuestionamiento de la calificación, salvo modificación de la doctrina administrativa o de la ley. La consulta vinculante (rescrit fiscal) es una de las pocas herramientas que convierte la incertidumbre fiscal en seguridad jurídica oponible, y sigue estando infrautilizada en la práctica.

¿Cómo se articula la planificación fiscal francesa con operaciones en México o Hong Kong?

Los convenios fiscales entre Francia y México y entre Francia y Hong Kong contienen disposiciones específicas sobre las retenciones en la fuente, la definición de establecimiento permanente y la eliminación de la doble imposición. La presencia directa de MOSAIK en Ciudad de México y Hong Kong nos permite estructurar estas operaciones como un único equipo integrado, sin recurrir sistemáticamente a corresponsales locales, lo que acorta los plazos y mantiene la coherencia de la estrategia.